บล.เคจีไอ : AEONTS แนะนำถือ ราคาเป้าหมาย 98 บาท

รูป บล.เคจีไอ : AEONTS แนะนำถือ ราคาเป้าหมาย 98 บาท

efinAI


ธุรกิจกัมพูชาเป็นความเสี่ยงต่อหนี้เสียของ AEONTS Eventอัพเดตแนวโน้ม, ปรับลดประมาณการกำไรปี 2568F และ ปรับลดราคาเป้าหมาย Impactกังวลกิจการที่อ่อนแอลงในกัมพูชา เรากังวลว่ากิจการในกัมพูชาจะกดดันให้ AEONTS ต้องตั้งสำรองเพิ่มขึ้นในงวด 2H68F (กันยายน 2568-กุมภาพันธ์ 2569) ทั้งนี้ AEONTS ถือหุ้น 50% ใน AEON Specialized Bank (Cambodia) โดยสินทรัพย์มีขนาดประมาณ 7.3 พันล้านบาท (ที่มา: รายงานประจำปีของ AEON Specialized Bank Cambodia) ซึ่งจากผลการดำเนินงานในรอบ 3 ปีที่ผ่านมา กิจการในกัมพูชาตั้งสำรองเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่อง
 

x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​

x xxxxxxxxxxx
xxxxxxxxxxxxx, x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx xxx xxxxxxxxxxxxxxxxxx

xxxxxx
x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x
x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx (xxxxxxx xxxx-xxxxxxxxxx xxxx) xxxxxxx xxxxxx xxxxxxx xx% xx xxxx xxxxxxxxxxx xxxx (xxxxxxxx) x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x.x xxxxxxxxxx (xxxxx: xxxxxxxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxx) x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x xxxxxxxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxx xxxxxxxxxxx xxxx xxx xxxx xxxxxxxxxxxxxxxx xx xxxxxxxxxxxx xxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxx xxxxxxxxxxx xxxx xxxxxxxxxx xxx xxxxxxxxxxx xxxx xxx xxxxxx xxx xxxxxxxxxxxx xxxx

x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxxxxxxxxxxx
x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x (xxxxxx xx% xxxxxxxxxxxxxx, x% xxxxxxxxx xxx x% xxxxxxxxxxxx) x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x% xxx xxx xxxxxxxxxxxx x% xxxxxxxxxxxxxxxxxx xxxxxx.xxxxxx (xxxxxx xxxx) x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxxx xxxxxxxxx xxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxx xxxxxxx xxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x% xx xxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxx (xxxxxxxxxxxxxxxxx x.x% xx xxxx) xxxxxxx xxxxxx xxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x.x% xxxxxxxxx x% xx xxxx xxx x.x% xx xxxx xxxxxxxxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxx xxxx xxxx x% xxxxxxxx xxxx

x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx xx xx% xxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx xxxx xx xxx
x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxx x xxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxxx xxxx xx xxxxx xxxxxxxxxxxxx x.x% (xxx x.x%) xxx xxxxxxxxxx xxxxxx xxxx xx xxxxx xxxxxx x.x% xxxxxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx/xxxxx xxxxxx +x%/+x% xxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x x/x xxxx xxxxx/xxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xx%/xx% xxx xx-xxxx xx xxxx x.xx (xxxxxxx x.xx) x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xxxxx xxxxxxx xx xxx xxxxxxxxxxxxxxxxxx

xxxxx
xxxxxxxxxxxxxxxxxx, xxxx xxxxxxxxx x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x​x xx% xxxxxxxx

xxxxxx xxxxxx
xx.xxxx.xxxx xxx. xxxx
xxxxxxx@xxx.xx.xx



Editing by

ชุติมา มุสิกะเจริญ

ชุติมา มุสิกะเจริญ